行業(yè)咨詢機(jī)構(gòu)集邦新能源10月底發(fā)布的光伏產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格數(shù)據(jù)顯示，近期硅料價(jià)格繼續(xù)高位持穩(wěn)，單晶復(fù)投料主流成交價(jià)格維持在308元/公斤，單晶致密料主流成交價(jià)格約為305元/公斤。
產(chǎn)量緩步增長
市場盼跌氣氛升溫
當(dāng)前，上下游的供需情況和走勢如何？
行業(yè)咨詢機(jī)構(gòu)PVInfolink分析師指出，10月，硅料環(huán)節(jié)整體生產(chǎn)運(yùn)行情況趨穩(wěn)，產(chǎn)量緩步增長。截至10月底，上游環(huán)節(jié)暫時(shí)仍以執(zhí)行前期訂單和交付為主，單晶致密塊料主流價(jià)格暫未出現(xiàn)明顯變動。“市場的盼跌氣氛正在升溫。一方面，自9月開始，貿(mào)易環(huán)節(jié)已經(jīng)在加速出清，雖然整體占比有限，但在現(xiàn)貨交易市場卻釋放出較強(qiáng)的信號；另一方面，硅料買家的心態(tài)也在轉(zhuǎn)變，開始持續(xù)減少流通庫存，希望最大限度減少或者避免跌價(jià)損失。”
中國有色金屬工業(yè)協(xié)會硅業(yè)分會專家委副主任呂錦標(biāo)指出，今年以來，硅料環(huán)節(jié)擴(kuò)產(chǎn)速度較快，年底國內(nèi)產(chǎn)能有望超過120萬噸，全年新增投產(chǎn)或?qū)⒊^60萬噸。“還有一些正在建設(shè)中的項(xiàng)目，預(yù)計(jì)明年新增投產(chǎn)產(chǎn)能將超過120萬噸。屆時(shí)，國內(nèi)硅料累計(jì)產(chǎn)能將翻一番，達(dá)到240萬噸以上。隨著新增產(chǎn)能的釋放，硅料供應(yīng)量也將大幅增長。”呂錦標(biāo)預(yù)測，今年第四季度，國內(nèi)硅料供應(yīng)量可滿足約4000萬千瓦的新增裝機(jī)用料需求。全年國內(nèi)硅料供應(yīng)量將超過90萬噸，滿足3.5億千瓦以上的用料需求。“換言之，3.5億千瓦完全足以覆蓋2022年全球新增的光伏發(fā)電裝機(jī)。即使扣除生產(chǎn)環(huán)節(jié)的周轉(zhuǎn)占用，終端應(yīng)用市場應(yīng)該還有一定余量。”
呂錦標(biāo)指出，由于全球光伏市場預(yù)期增長十分樂觀，主要下游企業(yè)計(jì)劃擴(kuò)產(chǎn)規(guī)模很大，尤其是硅片端擴(kuò)產(chǎn)遠(yuǎn)超硅料的供應(yīng)，造成去年以來出現(xiàn)持續(xù)搶料的情況。在此情況下，主要企業(yè)之間簽訂長期協(xié)議，提前鎖定硅料，大約每月90%以上的硅料供應(yīng)都被安排履行長協(xié)，留給零售市場的供應(yīng)只有幾千噸，而一眾中小企業(yè)每月硅料需求大概在1萬噸至2萬噸之間，零售交易嚴(yán)重供不應(yīng)求，致使價(jià)格升高。另一方面，雖然主要企業(yè)通過長協(xié)鎖料，但鎖量分解到月度，且每月底商定第二個(gè)月的提貨價(jià)格，因此在零售搶料推高價(jià)格的同時(shí)，長協(xié)價(jià)格也隨行就市，逐漸走高。
主管部門出手
嚴(yán)查哄抬價(jià)格行為
面對硅料價(jià)格的長時(shí)間高位運(yùn)行，相關(guān)主管部門也頻頻出手。10月上旬，工信部、市場監(jiān)管總局和國家能源局有關(guān)業(yè)務(wù)司局在組織開展光伏產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈合作對接的基礎(chǔ)上，集體約談了部分多晶硅骨干企業(yè)及行業(yè)機(jī)構(gòu)，以引導(dǎo)相關(guān)單位加強(qiáng)自律自查和規(guī)范管理。
10月底，國家發(fā)改委、國家能源局發(fā)布《促進(jìn)光伏產(chǎn)業(yè)鏈健康發(fā)展有關(guān)事項(xiàng)的通知》（以下簡稱《通知》），提出要多措并舉保障多晶硅合理產(chǎn)量、創(chuàng)造條件支持多晶硅先進(jìn)產(chǎn)能按期達(dá)產(chǎn)、鼓勵多晶硅企業(yè)合理控制產(chǎn)品價(jià)格水平、充分保障多晶硅生產(chǎn)企業(yè)電力需求、加強(qiáng)行業(yè)監(jiān)管、合理引導(dǎo)行業(yè)預(yù)期。
《通知》表示，鼓勵上下游一體化、戰(zhàn)略合作、互相參股、簽訂長單，支持建設(shè)光伏產(chǎn)業(yè)園區(qū)。鼓勵國有、民營等各類資本參與產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)，有效限制低端產(chǎn)能無序擴(kuò)張?！锻ㄖ吠瑫r(shí)明確，目前，對于產(chǎn)品價(jià)格控制在合理區(qū)間的多晶硅生產(chǎn)用電負(fù)荷，各地暫不納入有序用電方案。使用綠電進(jìn)行多晶硅生產(chǎn)的，新增可再生能源消費(fèi)不納入能源消費(fèi)總量控制。此外，《通知》強(qiáng)調(diào)，從嚴(yán)查處散布虛假漲價(jià)信息、囤積居奇等哄抬價(jià)格行為，以及達(dá)成壟斷協(xié)議、濫用市場支配地位等壟斷行為，有力遏制資本過度炒作，維護(hù)行業(yè)公平競爭秩序。
或有調(diào)價(jià)窗口
情況暫不明朗
臨近年終，后續(xù)價(jià)格走勢又將如何？記者注意到，龍頭企業(yè)的預(yù)期差異巨大。
10月25日、10月26日，TCL中環(huán)新能源科技股份有限公司和新疆大全新能源股份有限公司相繼就硅料長單的簽訂情況發(fā)布公告。但記者發(fā)現(xiàn)，雖然雙方均表示成交價(jià)格按月議價(jià)、隨行就市，但對價(jià)格的預(yù)期測算卻大相徑庭。大全能源表示，按照PV Infolink10月20日公布的多晶硅致密料均價(jià)30.3萬元/噸（含稅）測算，預(yù)計(jì)采購金額約為1308.96億元（含稅）；TCL中環(huán)則稱，PV Infolink今年10月預(yù)測，2022年至2027年多晶硅致密料價(jià)格均價(jià)為14.6萬元/噸（含稅），據(jù)此測算，預(yù)計(jì)此單采購金額約為630.72億元（含稅）。
不過，硅片端已有企業(yè)作出了降價(jià)調(diào)整。10月31日，TCL中環(huán)報(bào)價(jià)顯示，150μm厚度P型218、210、182、166硅片報(bào)價(jià)分別為10.51元/片、9.73元/片、7.38元/片、6.13元/片，較9月8日上一輪報(bào)價(jià)分別下調(diào)0.35元/片、0.33元/片、0.24元/片和0.2元/片，降幅在3.1%-3.2%，這也是TCL中環(huán)近10個(gè)月來首次下調(diào)硅片報(bào)價(jià)。不過，記者也注意到，此次調(diào)價(jià)的硅片僅為150μm的薄片產(chǎn)品。
呂錦標(biāo)指出，由于主要上市公司在財(cái)務(wù)年報(bào)前都要管理庫存，每年底通常有價(jià)格調(diào)整的機(jī)會。“不過，目前來看，今年情況還不明朗。今年第四季度，無論是國內(nèi)大型地面電站，還是歐洲市場，對組件價(jià)格上漲都有一定承受力，540瓦雙面大宗交易價(jià)格在1.9元/瓦至1.95元/瓦之間，這一價(jià)格都在買方和賣方承受范圍之內(nèi)。組件廠商沒有庫存壓力，硅片、電池片出貨順暢，新增的硅料供應(yīng)可能被更大的硅片擴(kuò)產(chǎn)所消化。”
PVInfolink分析師也表示，總體而言，上游供需關(guān)系年底即將成為臨界點(diǎn)，預(yù)計(jì)硅料價(jià)格難以在短時(shí)間內(nèi)出現(xiàn)斷崖式下跌，但是若11月拉晶環(huán)節(jié)稼動率保持環(huán)比上升，硅料價(jià)格下跌發(fā)生的時(shí)間點(diǎn)可能會繼續(xù)延后。
